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국제회계기준 도입 영향과 감사시간·감사보수와의 관계: 감사인 유형을 중심으로

A Study on the Relation between the Effects of IFRS Transition and the Audit Hour․Audit Fee: Focused on Auditor Type

김상순|장금주|김소연
한국국제회계학회 (Korea International Accounting Association)|2014.12|국제회계연구 (Korea International Accounting Review)|제58호|pp. 364-396|DOI 10.21073/kiar.2014..58.019

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감사보수감사시간audit feesaudit hours감사인 유형국제회계기준 도입조정수준IFRS transitiondegree of IFRS adjustmentsType of auditor

초록

본 연구에서는 기업회계기준(K-GAAP)과 국제회계기준(K-IFRS) 각각에 의해 작성된 재무제표 차이 금액(이하 조정수준)을 국제회계기준 적용에 따른 영향 정도라 파악한 후 조정수준이 감사시간·감사보수에 미치는 영향을 확인하였다. 또한 조정수준의 크기와 감사시간·감사보수의 관계가 감사인 유형별로 차별적으로 다르게 나타나는지에 대해 실증 분석하였다. 분석 결과, 첫째 국제회계기준 도입에 따른 조정수준과의 관계에 있어서 조정수준이 높은 경우 감사시간이 증가하는 결과를 확인하였다. 그러나 조정수준과 무관하게 감사보수는 증가하지 않았다. 이와 같이 조정수준과 감사보수간 관계가 없는 원인으로 감사보수가 국제회계기준 적용으로 인한 공시증가 및 감사업무의 복잡성 증가와 같은 감사실무의 변화를 반영하지 못하고 있기 때문으로 추정할 수 있다. 둘째, 감사인 유형별 국제회계기준 도입 전후의 감사시간, 감사보수 증가의 차이를 분석한 결과 감사시간의 경우 외국의 대형회계법인과 제휴되어 있는 감사인(이하 Big N 감사인)은 외국의 대형회계법인과 제휴되어 있지 않은 감사인(이하 Non-Big N 감사인)보다 국제회계기준 적용 이후 증가한다는 가설이 강건하게 지지되었다. 그러나 Non-Big N 감사인은 국제회계기준 이후 감사시간의 증가를 확인할 수 없었다. 감사시간 투입이 증가할수록 감사품질이 증가한다는 실증 연구결과를 고려해 볼 때 국제회계기준 도입 이후 감사인 유형별 감사품질 격차가 더 커질 것이라고 예상할 수 있다. 감사보수의 경우는 제한된 상황 하에서만 유의적으로 감사인 유형별 다르게 나타남을 알 수 있었다. 마지막으로 조정수준과 감사시간, 감사보수의 변화가 감사인 유형별로 차별화되는가를 확인한 결과, 조정수준이 증가함에 따라 감사시간 투입이 증가하는 현상은 Big N 감사인이 Non-Big N 감사인보다 높음이 강건하게 지지되었다. 그러나 감사보수의 경우에는 강건한 결과를 얻지 못하였다. 본 연구의 실증 결과를 통해서 Big N 감사인은 국제회계기준 도입 이후 품질관리를 위하여 감사투입시간을 증가시키고 있는 것으로 나타났다. 그러나 Non-Big N 감사인은 국제회계기준 적용 이후 감사시간․감사보수 모두 증가되지 않음을 알 수 있었다. 감사시장의 경쟁이 치열해지면서 감사보수가 점차 감소하며 보수가 줄어든 만큼 투입한 감사시간도 줄어 감사 품질 저하 가능성에 대한 우려가 Non-Big N 감사인의 경우 더 크게 나타날 수 있다고 추정해볼 수 있다. 감사투입시간은 감사인의 품질관리에 대한 노력의 정도이자 의지를 반영한다. 국제회계기준 적용 이후 변환된 환경에서 Big N 감사인과 Non-Big N 감사인 각각의 감사투입 시간의 차이를 확인한다면 감사인 유형별 품질관리에 대한 노력을 간접적으로 확인해 볼 수 있다. 또한 발견된 결과를 통해 감독당국의 2007년부터 시행된 회계법인 품질관리 감리에 따른 사전적·예방적 감독방향을 보다 효과적으로 전개해나가는데 도움을 줄 수 있으며 향후 논의과정에 있는 감사인 지정 방식, 감사보수 체계 개편 및 감사인선임 방식 등의 감사 시장의 현안 문제들을 해결함에 있어 정책적 시사점을 제공할 것으로 기대한다.

Abstract

The purpose of this study is to examines the effect of adjusted amount between financial statements by K-GAAP and K-IFRS(henceforth degree of IFRS adjustments) on audit hours and fees to auditor. It also investigates whether auditor types (Big N or Non-Big N accounting firms) moderate the relationship between degree of IFRS adjustments between the different accounting standards and audit fees․audit hour. First, results of the analyses show that the increase in the degree of IFRS adjustments correlates with longer audit hours. A large degree of IFRS adjustments means more audit complexity and audit efforts is required to implement the K-IFRS. Thus, an increase in audit efforts and audit complexity due to the K-IFRS results in an increase in auditor’s hours spent in auditing. However, auditing fees do not increase regardless of adjusted amount. Second, analyses on differences in audit hours and audit fees by auditor types (Big N or Non-Big N) before and after the introduction of K-IFRS show that Big N accounting firms have experienced increase in auditing hours under K-IFRS. On the contrary, audit fees have increased under limited circumstances. And lastly, analyses of the differential changes in audit hours and audit fees depending on auditor types strongly confirm that Big N accounting firms have experienced a higher increase in audit hours than Non-Big N firms as the degree of IFRS adjustments increases. This study can provide a policy implication to the mode of monitoring focused on Big N accounting firms. It offers the empirical evidence for the differences in audit hours and audit fees by auditor types under the changed environment. This study increases our understanding about the change in audit fees under K-IFRS and provides practical implications on changing the audit fee structure and mode of appointing auditors. Moreover, the findings of this study bring consensus about increasing the audit fees properly reflecting the quality of audit service

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