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논문KCI 등재

중소기업의 재무적 제약이 공격적 세무보고에 미치는 영향

The Effect of Medium Corporate’s Financial Restrictions on Aggressive Tax Reporting

송동섭
한국국제회계학회 (Korea International Accounting Association)|2020.02|국제회계연구 (Korea International Accounting Review)|제89호|pp. 133-149|DOI 10.21073/kiar.2020..89.007

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중소기업재무적 제약공격적 세무보고medium corporatefinancial restrictionsaggressive tax reporting

초록

본 연구는 중소기업의 재무적 제약이 공격적 세무보고에 미치는 요인에 관해 연구하였다. 또한 현금보유와의 상호작용효과도 살펴봄으로써 재무적 제약 하에서 현금보유가 공격적 세무보고에 미치는 영향에 대해 살펴보았다. 연구표본은 국내 상장법인 중 중소기업에 해당하는 기업을 중심으로 연구함으로써 목적이 있다. 표본수는 3,980개 표본이며, 연구결과는 다음과 같다. 첫째, 중소기업과 대기업을 구분하여 살펴보면, 공격적 세무보고의 경우 대기업에서 더 크게 공격적 세무보고의 성향이 강한 것으로 나타나고 있으며, 재무적 제약의 경우 중소기업에서 재무적 제약이 더 크게 나타나고 있다. 또한, 현금보유량은 중소기업에서 더 많은 현금을 보유하고 있는 것으로 나타났다. 둘째, 중소기업에서 재무적인 제약이 공격적 세무보고에 미치는 영향에 대해 살펴본 결과, 중소기업이면서 재무적인 제약이 큰 경우 공격적 세무보고의 성향에 음의 영향을 미치고 있는 것을 확인하였다. 셋째, 현금보유가 많은 기업에서 재무적 제약 상황에 미치는 영향에 대해 살펴본 결과, 현금보유가 큰 기업에서 재무적 제약이 큰 경우 공격적 세무보고에 양의 영향을 미치고 있는 것을 확인하였다.

Abstract

The purpose of this study is to investigate the effects of medium corporate’ financial restrictions on aggressive tax reporting. With the interaction effect of cash holding, this study also investigates the effects of cash holding on aggressive tax reporting under financial restrictions. This research analyzed 3,980 small and medium－sized enterprises that are listed on the stock market. The results are as followed: First, we examine medium－sized companies and big companies separately. Much more big businesses chose to make aggressive tax reporting than small business did. In the case of financial restrictions, it is found that smaller companies suffer more financial restrictions than big businesses. Also, small and medium－sized companies hold more cash than big business. Second, we investigated the effect of medium corporate financial restrictions on aggressive tax reporting and found out that small and medium－sized companies which suffer financial restrictions a negative effects on aggressive tax reporting. Third, we investigated financial restrictions’ effect on aggressive tax reporting in companies with much cash. The result is that when big business with many cashes suffer financial restrictions, which has a positive effects Ton aggressive tax reporting.

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