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논문KCI 등재

기업의 고객집중도와 조세회피

Corporate Customer Concentration and Tax Avoidance

권순창|주자옥
한국국제회계학회 (Korea International Accounting Association)|2022.06|국제회계연구 (Korea International Accounting Review)|제103호|pp. 123-149|DOI 10.21073/kiar.2022..103.006

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기업집단조세회피시장경쟁market competitiontax avoidancelarge business group고객집중도customer concentration

초록

[연구목적]본 연구는 유가증권 및 코스닥 상장 제조업을 대상으로 고객집중도가 있는 기업의 조세전략을 분석하였다. [연구방법]주요변수인 고객집중도(CC)는 기업 전체 매출 중에 10% 이상을 차지하는 주요고객이 있는지 여부인 더미변수로 측정했으며, 조세회피는 (현금) 유효세율, 3년 누적 (현금) 유효세율, 재량적 BTD 등 5개 측정치로 측정하였다. [연구결과]첫째, 고객집중도와 조세회피는 양(＋)의 관계로 나타났다. 둘째, 시장경쟁 정도가 높을수록 고객집중도와 조세회피 양(＋)의 관계가 강화된다는 결과는 3GETR (3년 누적 유효세율) 모형에서 관찰되었으며, 시장경쟁 정도를 두 집단으로 구분했을 때는 높은 집단에서 고객집중도 기업의 조세 최소화 행위가 더 뚜렷하게 나타났다. 셋째, 대규모 기업집단에 소속되면 고객집중도와 조세회피 양(＋)의 관계가 완화된다는 결과는 3GETR 모형에서 관찰되었다. 넷째, 분위회귀분석을 이용해 확인한 결과 조세회피 수준이 중간 분위부터 높은 분위(q＝0.5－0.8)까지 고객집중도 비율(CCR)과 조세회피는 양(＋)의 관계가 있는 것으로 확인되었다. 마지막 민감도 분석에서 고객집중도(CC) 더미를 10%로 표본을 구분하나 기타비율로 구분하나 고객집중도가 있는 기업은 조세회피를 적극적으로 하는 것으로 나타나 일관된 결과가 확인되었다. [연구의 시사점]본 연구는 고객집중도의 영향과 관련한 연구의 범위를 확장하였으며 또한 기업의 조세전략 결정요인을 검증하는 데 고객집중도가 중요한 요인임을 확인하는 데 의미가 있다.

Abstract

[Purpose]This study examined the effect of corporate customer concentration on corporate tax strategies. [Methodology]The major variable Customer Concentration(CC) which means sales from a major customer are more than 10% of the supplier’s total sales was measured by dummy variables. Tax avoidance was measured by five measures which are (cash) effective tax rate, 3－year cumulative (cash) effective tax rate and DD_BTD. [Findings]First, there is a positive (＋) relationship between corporate customer－concentration (CC) and tax avoidance. Second, the result that the higher the degree of market competition, the stronger the positive (＋) relationship between customer－concentration (CC) and tax avoidance is observed in 3GETR (three－year cumulative effective tax rate) model. Third, when firms belong to a large business group, the positive (＋) relationship between customer－concentration (CC) and tax avoidance is alleviated and this result is observed in 3GETR model. Fourth, the finding from the quantile regression analysis just for firms with customer concentration confirmed that the customer concentration ratio (CCR) and tax avoidance has a positive (＋) relationship from the intermediate to high quartile (q＝0.5－0.8). Lastly, the finding from sensitivity analysis confirmed that there is no difference in the result that firms with customer concentration actively avoid tax whether the customer－concentration (CC) pile is divided into 10% or other ratios. [Implications]First, this study expands the scope of research related to the influence of corporate customer concentration. Second, prior studies related to tax avoidance determinants are expanded by verifying the impact of major customers who are non－financial stakeholders on the supplier.

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