기술혁신에 대한 금융기관의 대응과 그 영향에 관한 고찰
A Study on the Responses of Financial Institutions to Technological Innovation and Their Impact
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초록
현재 금융혁신(financial innovation)은 금융에 관한 전문분야의 논문이나 논설뿐만 아니라, 언론 등의 매스 미디어에서도 널리 사용되는 용어이다. 이에 관한 문헌도 국내외 학술논문이나 금융관련 잡지 논설만 거론해도 일일이 열거할 수 없다고 해도 과언이 아니다. 그러나 금융혁신에 관한 문제를 다루는 방법은 논자에 따라 다양하며, 금융혁신의 개념에 대해서도 아직 반드시 견해의 일치를 보기에 이르지 못하고 있다. 이 소고는 금융혁신을 어떻게 파악하면 좋을지에 대한 필자의 시론이다. 글로벌하게 보면 금융과 관련된 기술의 진전이나 스마트폰의 보급에 의한 모바일 뱅킹의 급속한 전개가 금융 포섭의 진전을 가져오고, 많은 개도국 경제에 있어서는 사람들의 생활을 바꾸고, 성장으로도 이어지고 있는 등 핀테크의 혜택이 널리 실감되고 인식되고 있다. 소비자의 금융 접근성이 높다고 보여지고 있는 한국에서는 그러한 현저하고 광범위한 금융 서비스의 제공과 관련된 변화가 반드시 명확한 것은 아닐지 모르지만, 은행, 증권 등 각각의 업태에서 비용의 저하나 효율성의 향상, 선택지의 확대가 계속적으로 진행되어 전통적인 금융 섹터의 구조도 바뀌고 있는 것을 볼 수 있다. 말할 것도 없이, 본고에서 다룬 사례는 구체적인 수치 등으로 파악하기 쉬운 일부 사례분석에 한정되어 있어, 금융 섹터에서 기술이 가져오는 변화는 보다 광범위하게 진전되고 있다. 변화를 촉진하는 직접적인 요인으로서는 규제완화를 중심으로 하는 제도의 정비·변경이 중요하지만, 제도 변경 등이 검토되는 원래의 배경에는 기술이 상품·서비스 등의 제공 형태나 주체를 바꾸고 있다고 하는 현실에 대한 인식이 있는 경우가 적지 않다고 생각된다. 이미 선행연구자들이 검토한 것처럼, 경쟁정책과 금융규제의 전개는 지극히 중요한 영향 요인일 것이다. 규제동향은 새로운 기술이나 그 결과 초래되는 시장구조나 행동이 금융 시스템의 안정성에 어떻게 작용하는가에 따라 결정되는 측면이 강하다. 이 과제는 이미 일부에서는 빅테크에 관한 경쟁의 본질적인 자세를 규정하려고 하는 움직임도 볼 수 있다. 투자가 보호나 제도 정비가 디지털화를 전제로 한 내용을 따라잡고 있는지, 또 새로운 시장이나 상품의 창설이라고 생각되는 경우에는 특히 소비자/투자가 보호가 충분한지의 검증도 빠뜨릴 수 없다. 이용자의 개인정보보호나 시스템의 부정이용을 포함한 다양한 보안문제가 있으며, 규제당국 측에서는 자금세탁 방지 대책이나 신규 발행주체에 대한 감독의 적정성도 과제일 것이다. 기술에 의해 초래되는 금융의 변화는 계속 진행되고 있다. 그 규모는 국내에서는 아직 한정적이지만, 적절한 환경정비와 기술을 활용하기 위한 적극적인 투자나 비금융과의 제휴이나 경쟁 등을 통해서 금융혁신의 성과가 널리 이용자에게 실감되어 경제에 한층 더 공헌할 것으로 기대된다.
Abstract
Currently, financial innovation is a term widely used not only in papers and editorials in the field of finance, but also in mass media such as the press. It is not an exaggeration to say that it is impossible to enumerate the literature on this matter, even if only by mentioning domestic and foreign academic papers and financial-related magazine editorials. However, the methods of dealing with the problem of financial innovation vary according to the writers, and the concept of financial innovation has not necessarily reached a consensus. This essay is my personal theory on how to understand financial innovation. Globally, the development of finance-related technologies and the rapid development of mobile banking due to the spread of smartphones have led to progress in financial inclusion, and in many developing economies, changing people’s lives and leading to growth, Fintech’s The benefits are widely felt and recognized. Changes related to the provision of such remarkable and wide-ranging financial services may not necessarily be clear in Korea, where consumers are seen as having high financial access, but cost reduction, efficiency improvement, and expansion of options in each business, such as banking and securities, are continuing. It can be seen that the structure of the traditional financial sector is also changing. Needless to say, the cases covered in this paper are limited to a few cases that are easy to grasp with specific figures, etc., so the changes brought about by technology in the financial sector are progressing more broadly. As a direct factor that promotes change, it is important to improve and change the system centered on deregulation. I think there are not a few cases where there is awareness. As previous researchers have already reviewed, the development of competition policy and financial regulation will be an extremely important influencing factor. Regulatory trends are largely determined by how new technologies or resulting market structures or behaviors affect the stability of the financial system. In this task, some may already see a movement to define the essential attitude of the big tech competition. It is also essential to verify whether investor protection and institutional arrangements are catching up with the content premised on digitalization, and whether consumer/investor protection is sufficient, especially if it is considered to be the creation of a new market or product. There are various security issues, including users’ personal information protection and illegal use of the system, and the appropriateness of anti-money laundering measures or supervision of new issuing entities will also be a challenge for regulators. The transformation of finance brought about by technology is ongoing. Although the scale is still limited in Korea, it is expected that the results of financial innovation will be widely felt by users through active investment in appropriate environment maintenance and technology utilization, as well as cooperation and competition with non-financial companies, further contributing to the economy.
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