감사인의 비감사서비스 제공과 회계정보품질: 국제회계기준 컨설팅 및 세무서비스 시장점유율의 효과
The relation between auditor-provided non-audit services and accounting information quality
0
조회
0
다운로드
3
인용
0
참고문헌
키워드
초록
본 연구는 감사인이 외부감사와 특정 비감사서비스를 피감사회사에 병행 제공하는 경우, 감사인의 해당 비감사서비스 시장점유율에 따라 피감사회사의 회계정보에 차별적 영향이 나타나는지 검증한다. 회계법인이 비감사 관련 수입을 세무서비스와 컨설팅서비스로 구분하여 보고함에 따라, 첫째로 한국채택국제회계기준(K-IFRS) 도입관련 컨설팅서비스를 제공할 때 감사인의 컨설팅서비스 시장점유율이 피감사회사의 재량적발생액에 미치는 영향을 분석한다. 선행연구들은 대체로 감사인에게 동 서비스를 받는 경우 기업의 재무정보 품질과 정보비대칭 해소에 긍정적인 효과가 있음을 보고하였다. 둘째, 세무서비스를 제공할 때 감사인의 세무서비스 시장점유율이 피감사회사의 재무보고이익과 세무보고이익 간 차이와 가지는 관련성을 조사한다. 감사인이 제공하는 세무서비스가 감사품질이나 기업의 조세정책에 미치는 영향에 대한 연구결과는 혼재되어 있으며, 이는 세무서비스가 조세전략과 조세순응의 측면을 모두 지니고 있기 때문으로 해석된다. 본 연구는 선행연구에 추가적으로 감사인의 비감사서비스 시장점유율에 따라 피감사회사에 미치는 경제적 영향이 다른지 살펴보고자 한다. 2007년부터 2012년까지 K-IFRS 컨설팅서비스 표본 6,870개와 2004년부터 2010년까지 세무서비스 표본 3,034개를 사용한 실증분석 결과는 다음과 같다. 감사인으로부터 국제회계기준 관련 자문서비스를 제공받은 기업들의 재량적발생액은 K-IFRS 의무적용 시점인 2011년 이후의 기간에서만 유의하게 감소한다. 이 때, 감사인이 컨설팅서비스 시장점유율이 높을수록 재량적발생액은 증가하는 것으로 나타났다. 이는 동서비스를 구매한 기업들에 대해 지식이 많은 감사인의 K-IFRS관련 비감사서비스를 통해 재무보고체계 준비에 도움을 얻을 수 있으나, 컨설팅서비스 수익에 의존도가 높은 회계법인의 경우에는 부정적 영향이 있음을 의미한다. 세무관련 서비스를 이용한 실증결과도 유사한 시사점을 가지는 것으로 나타났다. 감사인으로부터 세무관련 서비스를 제공받은 기업은 보고이익 차이의 절대값이 유의하게 감소하였으나 세무서비스의 시장점유율이 높은 감사인에게 해당서비스를 구매한 기업들에서는 이러한 경향이 발견되지 않아, 보고이익차이에 따른 정보비대칭 해소를 줄여주지는 못하는 것으로 확인된다. 본 연구의 결과는 일차적으로 비감사서비스의 세부 구성에 따라 구분하여 감사인이 각 서비스를 병행제공하면 피감사회사에 대한 이해와 지식에 기반하여 대체적으로 효율성이 제고됨을 보여준다. 그러나 특정 비감사서비스 수익에 의존도가 높은 감사인의 경우에는 감사 시에 독립성에 부정적 영향이 나타날 수 있으므로, 서비스 제공자인 감사인의 수익관련 특성에도 고려가 필요함을 시사하였다는 데 의의가 있다.
Abstract
This study investigate whether there is differentiated influence of accounting information when the auditor provides non-audit services as well as auditing services to a client depending on an auditor’s market share of non-audit services. As regards the non-audit services performed by the auditor, this study examines separately K-IFRS advisory consulting services and tax-related services. The specific goals of this study are as follow. First, we analyze how the auditor’s market share of consulting service can influence the client firms’ discretionary accruals when providing consulting service related the adoption of the Korean International Financial Reporting Standards (K-IFRS). Second, we inspect the relation between the auditor’s market share of tax service market and the client firms’ book-tax differences when tax-related services are delivered. Third, in addition to advanced studies, we scrutinize the economic impact whether it has different effects on the clients depending on the market share of auditor’s non-audit service market. Data collected from 6,870 samples of K-IFRS consulting-related services from 2007 to 2012 and 3,034 samples of tax-related services from 2004 to 2010 are used to empirically analyze. The discretionary accruals of firms audited by the auditor providing K-IFRS advisory services decreased significantly after the mandatory adoption of K-IFRS in 2011. The auditors with larger market share in consulting-related services have more increased discretionary accruals. This can help the auditors to prepare the financial reporting framework by carrying out both consulting-related services and tax-related services for the client. It also means, however, audit firms with a high degree of financial dependence from consulting-related services might impair their independence. The empirical results from tax-related services also have similar issues. The clients delivered tax-related services from the auditors have significantly decreased absolute value of reported earnings. The clients which purchase tax-related services from the auditors with high market share in the tax-related services do not show this tendency. Thus, it cannot resolve information asymmetry according to the absolute value of reported earnings. The results of this study imply that the auditors evaluate the effectiveness of clients based on understanding and knowledge of the clients when the auditors concurrently provide services by particular non-auditing services.
참고문헌 (23)
- 고종권, "재무이익－세무이익 차이의 세부구성항목을 이용한 적자회피 이익조정 분석", 세무학연구, 23(3), pp.65~102 (2006), 한국세무학회
- "기업대상 IFRS 도입 준비 관련 설문결과", 금융감독원 회계서비스본부 회계제도실 국제회계기준 T, 2010
- 금융감독원, "외부감사인이 제공가능한 ‘IFRS도입 자문용역’의 범위", 회계감사에 관한 실무의견서 2008-1, ~
- 박재환, "감사위원회와 감사인의 세무서비스가 조세회피행위를 통하여 기업가치에 미치는 영향", 회계저널, 21(3), pp.253~283 (2012), 한국회계학회[DOI]
- 박종일, "감사품질이 회계이익과 과세소득의 차이에 미치는 영향", 회계학연구, 33(2), pp.65~109 (2008), 한국회계학회
- 백원선, "실현가능성이 낮은 이연법인세자산의 인식이 이익의 질에 미치는 영향", 세무학연구, 29(1), pp.137~166 (2012), 한국세무학회
- 신현걸, "국제회계기준의 공정가치 평가가 세무조정에 미치는 영향과 대응방안", 세무와회계저널, 10(4), pp.43~73 (2009), 한국세무학회
- 이우재, "국제회계기준(IFRS) 도입비용과 기업특성", 회계저널, 20(3), pp.297~327 (2011), 한국회계학회
- 이우재, "감사품질과 재무공시품질과의 관계: 감사인의 국제회계기준 도입 자문서비스를 중심으로", 회계저널, 22(6), pp.69~107 (2013), 한국회계학회
- 이우재, "감사인의 국제회계기준 도입 자문서비스와 재무분석가의 예측정확성 및 수요: K-IFRS 연결재무제표를 중심으로", 회계학연구, 39(3), pp.249~290 (2014), 한국회계학회
- 이재은, "IFRS 도입 및 감사인의 IFRS자문에 따른 감사시간·감사보수의 차이", 회계저널, 22(4), pp.133~176 (2013), 한국회계학회
- 전규안, "회계이익과 과세소득의 차이 계산시 과세소득의 측정방법에 관한 연구", 세무와회계저널, 9(3), pp.167~190 (2008), 한국세무학회
- 하미혜, "국제회계기준 도입 자문서비스와 국제회계기준 재무제표 감사품질", 회계ㆍ세무와 감사 연구, 54(2), pp.381~403 (2012), 한국공인회계사회
- Blaylock B., "Tax Avoidance, large positive temporary book-tax differences, and earnings persistence", The Accounting Review, 87, pp.1~120 (2012)
- The Influence of the Audit Committee on Auditor Provided Tax Planning Services, "Dhaliwal, D. S.", ~ (2013)
- Gleason, C., "Is tax estimation expense improved by using auditor-provided tax services?", Contemporary Accounting Research, 28(5), pp.1484~1509 (2011)
- Hanlon, M., "The persistence and pricing of earnings, accruals, and cash flows when firms have large book-tax differences", The Accounting Review, 80(1), pp.137~167 (2005)
- Maydew, E., "Taxing Income in the 21st Century", pp.2007, University of Michigan Office of Tax Policy Research
- McGuire, S. T., "Tax avoidance: Do industry experts make a difference?", The Accounting Review, 87(3), pp.975~1003 (2012)
- Mills, L. F., "The influence of tax and nontax costs on book-taxreporting differences: Publicand private firms", The Journal of American Taxation Association, 23(Spring), pp.1~19 (2001)
- Neal, T. L., "Auditor industry specialist research design", Auditing: A Journal of Practice and Theory, 23(2), pp.169~177 (2004)
- Omer, T., "Auditor-provided tax services: The effects of a changing regulatory environment", The Accounting Review, 81(5), pp.1095~1117 (2006)
- Phillips, J., "Decomposing changes in deferred tax assets and liabilities to isolate earnings management activities", Journal of the American Taxation Association, 26(Supplement), pp.43~66 (2004)